苹果处于十字路口 不变革将重蹈覆辙

据国外媒体报道，Sector & Sovereign Research分析师保罗·撒加瓦（Paul Sagawa）日前在发布的一篇博客文章中表示，苹果正处于十字路口，该公司面临着要求更改公司基因的战略挑战。以下为撒加瓦的博客文章全文：苹果正处于十字路口。在统治了新千年的第一个10年之后，苹果发起的这场革命要开始革苹果的命。iPhone手机，这个每年仅发布一款的超高价产品，已经被一群竞争对手6个月产品周期、廉价的产品甩在了身后。

Android手机和苹果手机的销售比如今达到了5比1。iPad的情况如出一辙，因为竞争对手为电子商务和广告业务愿意为设备销售提供补贴，导致iPad的销售逐步恶化。与此同时，用户体验的联系从设备转移至云计算，也让苹果在网络悟性超强的竞争对手面前处于下风。

通过扩大产品线、加速产品更新周期、整合基于云应用和投资数据中心，苹果正着手应对这些挑战，只是这些举动也导致了无典型特征的失误出现--如苹果地图等--这不仅给苹果的利润率带来压力，而且还需要超过公司传统基因的技术、资产和战略。苹果首席执行官蒂姆·库克（Tim Cook）的难度系数极高，即便是依据苹果短期内的增长速度和收益而言，该公司当前的市值非常便宜，但是投资人可能低估了苹果长期的弱点。

苹果引发了行业革命并收获了一笔横财，但如今却面临着要求改变公司基因的战略性挑战。极具创新性的iPhone手机革新了消费者接入和使用互联网的方式，这不仅让苹果获得了飞速的增长和超高的利润率，而且也让这家公司成为了全球市值最高的公司。然而，机遇突然间从设备转向了云计算服务，把苹果最大的弱点暴露在了竞争对手的强项面前。想要获胜，苹果需要对公司的产品战略、机构管理、基础设施乃至企业文化，进行实质性的更改。

Android智能手机与iPhone在全球的销售比达到了5比1，新款Android平板电脑的基金补贴也威胁到iPad的霸权。自苹果在2007年推出第一代iPhone以来，该公司每年只推出一款新iPhone。与此同时，Android体系的推出时间比iPhone晚16个月，但是因为研发投入是苹果iPhone的四倍，加上谷歌(微博)每4至6个月的操作系统更新周期，使得一系列存有差异的设备不断涌向市场。如今，苹果已不再明确的拥有“最畅销手机，”不再拥有最高增长率的产品，而且在产品出货量上已经不敌三星电子。这种情况在新兴的平板电脑市场也隐约出现，原因是谷歌和亚马逊愿意补贴低价销售平板电脑，从而推动公司的广告和电子商务营收。

苹果正加速产品更新周期并扩大产品线，但这只能减缓其市场份额损失的速度而加速利润的流失。最近，苹果打破公司传统，开始每6个月对旗舰产品iPad进行更新，同时还宣布推出更小、更廉价的iPad Mini。有传闻称，苹果将会在明年春季推出最新版的iPhone手机，较公司的每年发布一款iPhone手机的速度提前了半年时间。虽然更频繁的推出新产品能够抵御竞争产品不断涌向市场的冲击，但这也将缩短设备盈利最高的时间段，而且会导致研发支出的大幅增加。这些举措无疑会不利于苹果的利润，随着时间的推移，情况可能会变得越来越糟糕。

平台整合和云服务正成为用户体验的关键要素，但苹果在技术和所需基础设施上远远落后竞争对手。随着速度的提升和无线网络的普遍存在，便携平台正通过其基于云处理和存储资源的用户体验不断扩张。整合云应用，如语音控制、地图/导航或媒体流，能够跨越设备，能够把用户与更宽的架构结合在一起，从而在广告、电子商务、订阅和服务中产生极大的营收机遇。苹果以设备为中心的传统，已在表现、能力、触及范围、数据中心和网络设施成本上落后谷歌、微软和亚马逊许多年。这也让苹果主要依赖于很高的产品利润，来对抗愿意提供设备补贴获取云营收的竞争对手。

移动平台在企业市场的机遇广阔，只是苹果所处位置糟糕，无法加以利用。苹果设备在消费群体中的流行，也让一些企业开始采用携带自己的设备办公（BYOD）政策，但我们并不认为这种模式能够持续。iOS平台需要昂贵的专属硬件，不准许定制软件开发，也不支持传统的企业软件，而且苹果在与企业客户的联系上也没什么经验。企业的首席信息官们希望在他们的完全控制下在同一的虚拟窗口内向设备传输工作应用，而这违背了苹果的传统做法。与之形成对比的是，Android体系能够为企业IT进行调整，而微软长期的关系和商业友好平台，也能够让这家公司占据有利地位。

苹果的“热核战争”代价高昂，令公司分心--范围更广的签订专利交叉授权协议不可避免，能够让股东受益。苹果目前在全球10个国家发起了50起不同的知识产权诉讼，每年的支出高达数亿美元，这也令公司的管理层分心。虽说美国的一个陪审团裁定三星电子需赔偿10.5亿美元，但最终的罚金有可能被减少甚至彻底翻案。苹果停止与Android之间的专利诉讼已接近临界点。投资人应当希望苹果近来与HTC达成的协议，能够成为苹果知识产权战略的范本。

苹果必须认识到PC时代犯下的错误。进入细化、价格竞争激烈的设备市场，同时探索推动未来增长和利润的云机遇，需要苹果进行战略性的调整，并对所需的技术和基础设施进行实质性的投资。历史表明，在这种规模的体制变化中，很少有公司能够获得最终的胜利，特别是没有危机感的公司。这种变化正在缓慢蚕食苹果的市场份额和利润，苹果目前所处的环境与MacIntosh时代别无二致。该公司最近的举措--如推出iCloud，6个月进行产品更新，推出iPad Mini等--都表明该公司正朝着正确的方向前行。不过未来的几个季度，将真正检验库克是否已经解决了苹果的问题。